引言

說(shuō)到云巨頭，你的腦中可能會(huì)閃過(guò)：亞馬遜AWS、微軟Azure，以及谷歌Google Cloud。

但最近，一家云計(jì)算公司掌門(mén)人侃侃而談：“指望AWS們部署GPU云，就像是走進(jìn)福特公司，要求他們生產(chǎn)一輛Model Y。”

放出如此“狂言”正是英偉達(dá)的“大兒子”——CoreWeave。畢竟，人家有個(gè)最新市值≈臺(tái)積電+阿斯麥+AMD+高通+應(yīng)用材料+德州儀器+美光+英特爾 的“好爸爸”英偉達(dá)撐腰。

剛剛，這家GPU云計(jì)算公司又借到了75億美元買(mǎi)顯卡，本輪債務(wù)融資由Blackstone、Magnetar、Coatue領(lǐng)導(dǎo)；5月初，Coreweave才完成了11億美元的C輪融資，最新估值達(dá)190億美元。

用一句話概括CoreWeave的爽文經(jīng)歷，可以總結(jié)為“好風(fēng)憑借力”。

CoreWeave的三位創(chuàng)始人Michael Intrator、Brian Venturo 和 Brannin McBee均是華爾街的“本分打工人”，做過(guò)大宗商品交易員，經(jīng)營(yíng)過(guò)對(duì)沖基金、家族辦公室。直到2016年，他們?cè)诼�哈頓辦公室的臺(tái)球桌上，用一塊英偉達(dá)GPU挖到了以太坊網(wǎng)絡(luò)上的第一個(gè)幣。

在接踵而至的加密熱潮中，他們的GPU越買(mǎi)越多，導(dǎo)致“華爾街的辦公桌堆滿了GPU”。再后來(lái)，挖礦地點(diǎn)也從臺(tái)球桌變成了新澤西州的一個(gè)車(chē)庫(kù)。

2017年，CoreWeave正式成立。

2018年，不少挖礦公司倒閉。CoreWeave趁機(jī)抄底GPU，存貨從3位數(shù)張變成了5萬(wàn)張，數(shù)據(jù)中心增加到了7個(gè)，占以太坊網(wǎng)絡(luò)總量的1%以上。

2019年，CoreWeave轉(zhuǎn)型做IaaS，并將消費(fèi)級(jí)GPU全面轉(zhuǎn)向英偉達(dá)的企業(yè)級(jí)GPU。

2020年，CoreWeave宣布加入英偉達(dá)合作伙伴網(wǎng)絡(luò)計(jì)劃，成為“算力黃牛”。

2022年，大規(guī)模顯卡挖礦時(shí)代結(jié)束，CoreWeave徹底轉(zhuǎn)型為一家云服務(wù)提供商，并在11月成為首批提供采用英偉達(dá) HGX H100超級(jí)芯片的云服務(wù)商之一。

幾乎是同時(shí)，ChatGPT推出，生成式AI爆火。CoreWeave手里的幾萬(wàn)張GPU全部成為了“珍貴香料”，客戶包括OpenAI、微軟、Inflection（已殉）等眾多AI巨頭。

2023年4月，CoreWeave獲得了來(lái)自英偉達(dá)的2.21億美元B1輪融資。黃仁勛在業(yè)績(jī)電話會(huì)點(diǎn)名“你會(huì)看到一大批新的 GPU 專(zhuān)業(yè)化云服務(wù)提供商”“最知名的當(dāng)屬CoreWeave，他們做得非常出色。”更為關(guān)鍵的是，英偉達(dá)給CoreWeave開(kāi)了“比藥還難買(mǎi)”的A100、H100“小灶”。8月，CoreWeave就將英偉達(dá) H100作為抵押品，獲得了另外 23 億美元的債務(wù)融資，資金將用于收購(gòu)更多芯片，以及建設(shè)更多數(shù)據(jù)中心。

彼時(shí)，有兩位著名硅谷“狂徒”正在扯著黃仁勛的皮衣，求寵愛(ài)。去年9月，Oracle創(chuàng)始人Larry Ellison和他的好友Elon Musk，邀請(qǐng)黃仁勛在硅谷一家豪華餐廳吃日料。這頓飯讓Ellison如芒刺背、如坐針氈、如鯁在喉。他事后回憶：壽司吃了一小時(shí)，我倆就跪求了一小時(shí)。

為何“好爸爸”英偉達(dá)一定要將CoreWeave送上青云？

顯而易見(jiàn)——CoreWeave并不打算，也似乎沒(méi)能力自己造芯片。

黃仁勛在臺(tái)灣大學(xué)的演講中提到：“為了食物而奔跑，或者為了不被他人當(dāng)食物而奔跑。無(wú)論哪一種情況，都要保持奔跑。”但對(duì)于英偉達(dá)而言，用一張張GPU堆起來(lái)的萬(wàn)億帝國(guó)何嘗不是“前門(mén)有虎，后門(mén)有狼”。

前有英特爾、AMD等半導(dǎo)體巨頭研發(fā)AI芯片，后有OpenAI、微軟等下游客戶推動(dòng)自研芯片，自己做“鏟”自己挖。從客觀上看，三大云巨頭本身也有充足的資源和動(dòng)機(jī)自研芯片。前面“跪求”黃仁勛的馬斯克自己也說(shuō)：“英偉達(dá)不會(huì)永遠(yuǎn)在大規(guī)模訓(xùn)練和推理芯片市場(chǎng)占據(jù)壟斷地位。”

英偉達(dá)的應(yīng)對(duì)之策有二：一是自己做云，包括發(fā)布DGX Cloud。即便只是將DGX Cloud托管在各家云服務(wù)商的云平臺(tái)上，也動(dòng)了大客戶的奶酪，比如AWS曾直接拒絕合作，但后來(lái)又被迫答應(yīng)了。二是扶持“對(duì)手”的對(duì)手，例如CoreWeave、Lambda Labs等較小的云服務(wù)商，讓微軟等巨頭不得不再“交”一層GPU稅。

近日，春風(fēng)得意的CoreWeave披露：其設(shè)施可能要運(yùn)行數(shù)十萬(wàn)張H100。如此看來(lái)，盡管其容量不足以與AWS或微軟相比，但預(yù)期增長(zhǎng)可能會(huì)在GPU云銷(xiāo)售方面接近Oracle。

但如果排除英偉達(dá)“撐腰”的因素，CoreWeave確實(shí)給了客戶pick自己的理由。

從性能看，CoreWeave承諾公司專(zhuān)注于高性能計(jì)算服務(wù)，而不像一般云服務(wù)商還提供存儲(chǔ)、網(wǎng)絡(luò)等多種服務(wù)。因此“比傳統(tǒng)云提供商快 35 倍，成本低 80%，延遲低 50%”。

從價(jià)格看，在CoreWeave租用英偉達(dá)A100 40GB GPU，每小時(shí)收費(fèi)2.39美元，相當(dāng)于每月1200美元。相比之下，在Azure和Google Cloud上，相同GPU，每小時(shí)價(jià)格分別為3.40美元和3.67美元，每月成本高達(dá)2482美元和2682美元。

CoreWeave為何會(huì)出現(xiàn)這些明顯優(yōu)勢(shì)，公司與英偉達(dá)的合作將走向何方，從云服務(wù)商的角度如何觀察AI浪潮趨勢(shì)？在The Information最新采訪中，CoreWeave聯(lián)合創(chuàng)始人Brannin McBee道出了答案。

內(nèi)容如下。

The Information：這次融資意味著什么？

McBee：與AWS、Google Cloud、Azure、Oracle這些同行相比，這一輪融資使我們進(jìn)入了超大規(guī)模計(jì)算的行列。

不同之處在于，我們是AI超大規(guī)模計(jì)算提供商，與世界上最大的云服務(wù)提供商處于同一類(lèi)別。這不僅體現(xiàn)在我們的運(yùn)營(yíng)技能上，還體現(xiàn)在我們的合作伙伴上。我們的投資者、債權(quán)人、客戶和供應(yīng)商，這些都讓公司定位為 超大規(guī)模計(jì)算提供商。這就是你們現(xiàn)在看到的結(jié)果。

The Information：你們將如何用這筆錢(qián)？

McBee：如你所料，將全部用于基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。10億美元的C輪股權(quán)融資，是為了引入頂尖工程人才，以及頂尖的技術(shù)投資者。債務(wù)融資則是為了支持產(chǎn)品開(kāi)發(fā)。

The Information：擴(kuò)大GPU容量的最大瓶頸是什么？

McBee：很大程度上是電力。幸運(yùn)的是，我們已經(jīng)提前很久解決了這個(gè)問(wèn)題。電力是目前整個(gè)市場(chǎng)的瓶頸。這也是我們最珍視的戰(zhàn)略資產(chǎn)之一。我們能夠識(shí)別出市場(chǎng)即將出現(xiàn)的問(wèn)題，并提前確保實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)目標(biāo)所需的數(shù)據(jù)中心容量。

The Information：如果擴(kuò)展到28個(gè)數(shù)據(jù)中心，到2024年底你們計(jì)劃擁有多少兆瓦的數(shù)據(jù)中心容量？

McBee：超過(guò)300兆瓦。

The Information：明年呢？

McBee：我們有電力供應(yīng)，有數(shù)據(jù)中心空間。遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)這個(gè)數(shù)量的兩倍。

The Information：我聽(tīng)說(shuō)英偉達(dá)H100芯片在不同云服務(wù)中表現(xiàn)不同。為什么你們聲稱(chēng)H100在CoreWeave的表現(xiàn)比在AWS更好？

McBee：差異在于將H100交付給客戶的解決方案。換句話說(shuō)，秘密在于軟件。

我們構(gòu)建了整個(gè)軟件解決方案來(lái)支持AI基礎(chǔ)設(shè)施，而我們的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手則圍繞托管網(wǎng)站和存儲(chǔ)數(shù)據(jù)池構(gòu)建他們的軟件解決方案。結(jié)果當(dāng)然不同。

這有點(diǎn)像你走進(jìn)福特公司，要求他們生產(chǎn)一輛Model Y。他們當(dāng)然不能生產(chǎn)Model Y，因?yàn)樯�產(chǎn)機(jī)制不同。所以，他們即便造出了某種看起來(lái)像Model Y的電動(dòng)車(chē)，但實(shí)際上是兩碼事，包括性能。我們的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手并非不能造出有四個(gè)輪子的電動(dòng)車(chē)，但他們?cè)觳怀鯩odel Y。

如果進(jìn)一步延伸這個(gè)比喻：你總不能走進(jìn)福特公司，說(shuō)：“嘿！只要你們將現(xiàn)有的某處設(shè)備改造成能造Model Y的設(shè)備就行。”這當(dāng)然行不通。因?yàn)樯婕暗氖钦麄�(gè)供應(yīng)鏈和整體業(yè)務(wù)。

同樣的道理，AWS們面臨的挑戰(zhàn)正是如此。他們不能只把一個(gè)數(shù)據(jù)中心轉(zhuǎn)變成CoreWeave模式。

注：在最近一篇文章中，CoreWeave首席戰(zhàn)略官Brian Venturo表示：“軟件是CoreWeave最大化GPU服務(wù)器性能的‘秘密武器’，包括定期檢查其‘健康狀況’，允許客戶快速啟動(dòng)服務(wù)器并自動(dòng)增加他們使用的服務(wù)器數(shù)量。CoreWeave還使用英偉達(dá)Infiniband網(wǎng)絡(luò)電纜將其GPU服務(wù)器連接在一起，而其他云服務(wù)提供商則是使用自家網(wǎng)絡(luò)或正朝這一方向發(fā)展。”

The Information：（客戶）需求來(lái)自哪里？

McBee：去年，我們90%的工作是用于訓(xùn)練新的AI模型，主要客戶是AI初創(chuàng)公司，主要收入也來(lái)自于此。

今年，雖然業(yè)務(wù)逐漸轉(zhuǎn)向推理（運(yùn)行AI模型來(lái)處理客戶查詢），但也有70%的工作仍是訓(xùn)練模型，而我們的收入和客戶群體主要來(lái)自現(xiàn)有企業(yè)。

這反映了典型的技術(shù)采用曲線特征。早期采用者往往是初創(chuàng)公司，而我們觀察到企業(yè)正在進(jìn)入這一領(lǐng)域。這包括財(cái)富500強(qiáng)、財(cái)富100強(qiáng)，涵蓋技術(shù)、金融，甚至越來(lái)越多地涉及合成生物技術(shù)公司。

The Information：相較競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，為何CoreWeave能籌到如此多的資金？

McBee：資本聚集到我們這里是因?yàn)楫a(chǎn)品差異化。如果所有GPU初創(chuàng)公司都能獲得同樣的GPU，那么每家公司都會(huì)獲得同樣的資金。

但事實(shí)并非如此。這不僅證明了我們的產(chǎn)品，還證明了我們的客戶，以及我們?cè)诮鹑谑袌?chǎng)中的導(dǎo)航能力。與我們合作的對(duì)手極其復(fù)雜，他們是世界級(jí)的投資者。能夠完成如此規(guī)模的交易，說(shuō)明了我們作為企業(yè)的實(shí)力。

The Information：你預(yù)計(jì)GPU云領(lǐng)域會(huì)出現(xiàn)整合嗎？

McBee：我不會(huì)說(shuō)我們?cè)贕PU云方面有任何具體的并購(gòu)整合計(jì)劃。但在軟件方面總是有機(jī)會(huì)進(jìn)行收購(gòu)。

注：2024年，英偉達(dá)已進(jìn)行了幾次收購(gòu)，包括以色列初創(chuàng)公司 Run:ai，該公司專(zhuān)門(mén)開(kāi)發(fā)用于處理 AI 計(jì)算資源的軟件。此舉將提高英偉達(dá)DGX Cloud的效率。

The Information：你們與英偉達(dá)的關(guān)系如何？

McBee：英偉達(dá)是一個(gè)出色的供應(yīng)商，擁有很棒的產(chǎn)品和市場(chǎng)。比如，客戶都想要英偉達(dá)的產(chǎn)品，而不是想要其他產(chǎn)品，這涉及1-2年的計(jì)劃。我們非常珍視與英偉達(dá)的合作，也愿意將他們的基礎(chǔ)設(shè)施帶給消費(fèi)者。

The Information：你們什么時(shí)候會(huì)拿到英偉達(dá)的新芯片GB200？

McBee：市場(chǎng)對(duì)GB200的需求非常大。我們預(yù)計(jì)將在2025年初有貨。

注：英偉達(dá)表示，預(yù)計(jì)AWS、Google Cloud、Microsoft、CoreWeave等是首批拿到GB200的云服務(wù)商，最早在今年年底。

       原文標(biāo)題 : 英偉達(dá)“親兒子”放狂言：傳統(tǒng)云巨頭是“時(shí)代眼淚”？