近日，南京軒凱生物科技股份有限公司（下稱“軒凱生物”）在上海證券交易所遞交招股書，準備在科創(chuàng)板上市。本次沖刺上市，軒凱生物計劃募資7．69億元，將用于微生物制品產(chǎn)業(yè)化項目、年產(chǎn)20萬噸飼料項目，以及軒凱生物技術研究院改擴建項目。

天眼查信息顯示，軒凱生物成立于2010年，是一家以從事化學原料和化學制品制造業(yè)為主的企業(yè)，已于2021年完成了B＋輪融資。目前，該公司的注冊資本約為1．08億元，法定代表人為馮小海，主要股東包括徐虹、馮小海、輝豐股份（SZ：002496）等。

據(jù)招股書介紹，軒凱生物立足于工業(yè)生物技術、合成生物學的持續(xù)研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化，主要產(chǎn)品為生物助劑產(chǎn)品（主要由單一成分物質(zhì)構成，如聚谷氨酸、枯草芽孢桿菌、殼寡糖等）和生物制劑產(chǎn)品（不同成分物質(zhì)根據(jù)配方組合形成）。

2019年、2020年、2021年和2022年上半年，軒凱生物的營收分別為1．12億元、1．42億元、2．53億元和1．90億元；凈利潤分別為2898．11萬元、2793．49萬元、4552．86萬元和2967．52萬元，扣非后凈利潤分別為2632．11萬元、2516．82萬元、3789．45萬元和2741．20萬元。

貝多財經(jīng)了解到，軒凱生物的收入主要由生物制劑產(chǎn)品貢獻。報告期內(nèi)，軒凱生物來自生物制劑產(chǎn)品的收入分別為7315．08萬元、1．01億元、1．87億元和1．53億元，占主營業(yè)務收入的比例分別為65．12％、70．94％、74．04％和80．63％。

軒凱生物在招股書中表示，該公司產(chǎn)品下游應用領域主要集中于植物營養(yǎng)領域。報告期內(nèi)，該公司產(chǎn)品在植物營養(yǎng)領域形成的主營業(yè)務收入比例分別為96．10％、98．17％、98．53％和98．89％。

同時，軒凱生物在動物營養(yǎng)領域也積極進行研發(fā)投入和產(chǎn)品布局。目前，該公司已經(jīng)取得飼料添加劑生產(chǎn)許可證2項和飼料添加劑批準文號11項，通過面向動物營養(yǎng)的微生態(tài)組合免疫技術形成新型飼料添加劑產(chǎn)品并逐步形成規(guī)�；�銷售。

值得一提的是，軒凱生物的毛利率持續(xù)下滑。報告期各期，該公司的毛利率分別為57．29％、48．58％、41．99％和39．41％，其中主營業(yè)務毛利率主要分別為57．51％、48．60％、42．26％和39．52％，均呈逐年下降的趨勢。

軒凱生物在招股書中解釋稱，其產(chǎn)品受原材料價格大幅上漲的沖擊較大，毛利率低于公司其他類別的產(chǎn)品。隨著該類別產(chǎn)品銷售金額及占比的提升，該公司生物制劑產(chǎn)品的毛利率呈下降趨勢。

報告期內(nèi)，軒凱生物的研發(fā)費用分別為674．52萬元、810．00萬元、1611．99萬元和1291．55萬元，占收入的比例分別為6．00％、5．71％、6．38％和6．80％。報告期內(nèi)，該公司研發(fā)人員數(shù)量持續(xù)增加、研發(fā)投入不斷加大，導致研發(fā)費用逐年增加。

目前，軒凱生物獲得已授權發(fā)明專利21項，其中已形成主營業(yè)務收入的發(fā)明專利為14項。而智慧芽數(shù)據(jù)顯示，軒凱生物共有93項專利申請信息，其中發(fā)明專利48項，主要專注在聚谷氨酸、產(chǎn)品包裝、包裝袋、后視圖、左視圖等技術領域。

本次上市前，徐虹、馮小海及其控制的員工持股平臺軒凱投資分別直接持有軒凱生物2580．44萬股、1179．19萬股和2507．26萬股股份，占該公司總股本的23．85％、10．9％和23．17％，為該公司的控股股東。

據(jù)此，徐虹、馮小海合計控制軒凱生物57．92％的股份，為該公司的共同實際控制人。目前，徐虹為該公司董事長，曾歷任南京工業(yè)大學講師、副教授、教授，還曾擔任食品與輕工學院院長一職。

據(jù)貝多財經(jīng)了解，馮小海同樣為“學院派”。據(jù)招股書介紹，馮小海曾歷任南京工業(yè)大學助理研究員、副研究員、研究員、博士生導師，2020年8月辭去南京工業(yè)大學相關職務，并2010年4月作為創(chuàng)始人之一創(chuàng)立軒凱生物，現(xiàn)任該公司董事、總經(jīng)理。

招股書顯示，軒凱生物的前身——軒凱有限成立之初系由徐虹、馮小海等自然人股東及南京工業(yè)大學共同出資設立，合計出資100萬元，其中南京工業(yè)大學的持股比例為9％。目前，南京工業(yè)大學已經(jīng)不再是該公司的股東。

除了徐虹、馮小海和軒凱投資外，輝豐股份對軒凱生物的持股比例為7．48％，新材料投資持股3．32％，溫氏伍號持股2．73％，任戰(zhàn)坤持股2．38％，其瑞佑康投資持股2．28％，金投投資持股2．25％，蛟龍基金持股2．16％，基石投資持股1．85％，金溧創(chuàng)投持股1．64％。

同時，溫氏投資持股1．59％，疌泉基金持股1．26％，歐陽平凱持股1．23％，沿海創(chuàng)投持股1．14％，源禾致晟持股1．11％，毅達創(chuàng)投持股1．09％，其余單個股東的持股比例均不足1％。其中，任戰(zhàn)坤為軒凱生物董事、副總經(jīng)理，合計持有該公司5．99％的股份。

       原文標題 : 軒凱生物沖刺科創(chuàng)板上市：實控人為學院派出身，輝豐股份等為股東