文：詩與星空(ID: SingingUnderStars)            

證監(jiān)會官網(wǎng)發(fā)布的一份行政處罰決定書顯示，證監(jiān)會對時(shí)任柏堡龍副董事長、總經(jīng)理陳娜娜，楊杰、鄭慧操縱“柏堡龍”違法違規(guī)行為進(jìn)行了立案調(diào)查、審理，證監(jiān)會決定對陳娜娜、楊杰、鄭慧共同操縱證券市場的行為，處以300萬元罰款，其中對陳娜娜罰款150萬元，對楊杰罰款120萬元，對鄭慧罰款30萬元。         

該決定書有幾個細(xì)節(jié)，非常有意思。         

經(jīng)證監(jiān)會調(diào)查，陳娜娜通過柏堡龍控制“陳某君”等9個銀行賬戶，向楊杰、鄭慧控制的“郭某櫻”等9個銀行賬戶支付8300萬元，共同操縱“柏堡龍”。為實(shí)施操縱行為，楊杰、鄭慧使用“曹某鳳”等92個證券賬戶(以下簡稱賬戶組)進(jìn)行證券交易。         

2018年7月6日至2019年5月31日，楊杰等人控制使用賬戶組，集中資金優(yōu)勢、持股優(yōu)勢，連續(xù)交易、對倒“柏堡龍”，多次以盤中拉抬、尾市拉抬等手段影響股票交易價(jià)格和交易量，造成期間內(nèi)“柏堡龍”股價(jià)明顯異常，構(gòu)成操縱證券市場。         

經(jīng)測算，賬戶組虧損1234.96萬元。         

其中，靠內(nèi)部消息炒股炒到虧損，也是醉了。可見，基于消息的投資模式并不靠譜。投資還是要用知識，看基本面。         

星空君最關(guān)注的一點(diǎn)，是這92個賬戶。         

陳娜娜（柏堡龍總經(jīng)理）及其代理人提出了幾點(diǎn)異議，最核心的一點(diǎn)，《事先告知書》所列證券賬戶組的資金大部分并未通過案涉所列銀行賬戶，資金來源也全部與申辯人無關(guān)，認(rèn)定由申辯人提供資金給楊杰、鄭慧用于操縱“柏堡龍”屬于事實(shí)認(rèn)定錯誤。         

看到這里，星空君微微一笑。         

犯罪分子低估了證監(jiān)會的高科技手段。         

現(xiàn)在AI很流行吧？早在2018年，證監(jiān)會就開始用AI結(jié)合大數(shù)據(jù)進(jìn)行監(jiān)管了。         

2018年，證監(jiān)會成立了一個證監(jiān)會科技監(jiān)管專家咨詢委員會。共有16名專家成員，分別是：         

李國杰 中國科學(xué)院計(jì)算技術(shù)研究所首席科學(xué)家、中國工程院院士         

梅　宏 北京理工大學(xué)副校長、中國科學(xué)院院士

孫國峰 中國人民銀行金融研究所所長         

廖　理 清華大學(xué)五道口金融學(xué)院常務(wù)副院長         

王建民 清華大學(xué)軟件學(xué)院院長         

杜小勇 中國人民大學(xué)理工學(xué)科建設(shè)處處長，數(shù)據(jù)工程與知識工程教育部重點(diǎn)實(shí)驗(yàn)室主任         

周　濤 電子科技大學(xué)大數(shù)據(jù)研究中心主任         

馬少平 清華大學(xué)教授，清華-天工智能計(jì)算研究所常務(wù)副院長         

周志華 南京大學(xué)AI學(xué)院院長、機(jī)器學(xué)習(xí)與數(shù)據(jù)挖掘研究所所長         

唐　杰 清華大學(xué)計(jì)算機(jī)系軟件研究院知識工程研究室副教授         

陳生強(qiáng) 北京京東金融科技控股有限公司首席執(zhí)行官         

李　津 螞蟻金服集團(tuán)全球技術(shù)合作與發(fā)展部總經(jīng)理         

廖亞濱 國信證券股份有限公司副總裁、首席工程師         

余　凱 北京地平線機(jī)器人技術(shù)研發(fā)有限公司首席執(zhí)行官         

黃澄清 中國互聯(lián)網(wǎng)協(xié)會副理事長         

陳利人 烏鎮(zhèn)智庫首席科學(xué)家         

這里面的每一個專家，單獨(dú)拎出來都是業(yè)界響當(dāng)當(dāng)?shù)慕巧��?nbsp;        

他們坐在一起，能搞出什么東西？         

到了2020年，證監(jiān)會悄然成立了一個局：科技監(jiān)管局。         

首任局長是姚前。擔(dān)任證監(jiān)會科技監(jiān)管局局長前，姚前歷任央行數(shù)字貨幣研究所所長、中證登總經(jīng)理。他參與編寫了《數(shù)字貨幣初探》《數(shù)字貨幣研究前沿》《數(shù)字貨幣經(jīng)濟(jì)分析》《中國區(qū)塊鏈發(fā)展報(bào)告（2018）》《中國區(qū)塊鏈發(fā)展報(bào)告（2019）》《讀懂 Libra》等著作。         

證監(jiān)會曾經(jīng)公開表態(tài)：證監(jiān)會將密切關(guān)注市場動態(tài)、密切關(guān)注賬戶聯(lián)動、密切關(guān)注異常交易，依法依規(guī)嚴(yán)肅查處操縱市場和內(nèi)幕交易等行為；依托交易所大數(shù)據(jù)監(jiān)控技術(shù)，加強(qiáng)異常交易賬戶信息、違法線索綜合分析研判，提升全鏈條打擊的精準(zhǔn)度，加大對以市值管理之名行操縱市場之實(shí)等違法行為的打擊力度。         

劃重點(diǎn)，賬戶聯(lián)動。         

其實(shí)，證監(jiān)會早就依托大數(shù)據(jù)監(jiān)控技術(shù)，搭建好了分析模型，能夠自動識別陳娜娜這種操縱行為。         

你以為神不知鬼不覺的時(shí)候，大數(shù)據(jù)早把相關(guān)聯(lián)動賬戶的動作分析的一清二楚。         

由于比較低調(diào)，我們很難得知證監(jiān)會的大數(shù)據(jù)監(jiān)管具體功能和推動進(jìn)度。但從一些新聞公告中，能了解到只言片語。         

星空君查到一條新聞：證監(jiān)會在2022年年中會議上指出，聚焦業(yè)務(wù)與科技融合，推動監(jiān)管大數(shù)據(jù)倉庫建設(shè)取得突破性進(jìn)展。         

這里的重點(diǎn)是：大數(shù)據(jù)倉庫建設(shè)，突破性進(jìn)展。         

大數(shù)據(jù)分兩個維度，一個是投資者，一個是上市公司。         

在上市公司這個維度，大數(shù)據(jù)的威力也非常驚人。大家用慣了企查查這類民品，其實(shí)證監(jiān)會用的專用工具，更為強(qiáng)大。         

2018年的時(shí)候，證監(jiān)會啟動了上市公司、擬上市公司、私募公司畫像系統(tǒng)的建設(shè)。         

據(jù)報(bào)道，該項(xiàng)目緊貼一線監(jiān)管需求，集成歷年監(jiān)管數(shù)據(jù)和技術(shù)資源，利用關(guān)聯(lián)分析、大數(shù)據(jù)等技術(shù)，主動識別公司相關(guān)的特征與風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而為公司監(jiān)管提供智能輔助。當(dāng)公司出現(xiàn)財(cái)務(wù)指標(biāo)異常、業(yè)績變臉、股價(jià)異常波動、人員大幅變動等情形時(shí)，企業(yè)畫像能及時(shí)識別并提示風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)畫像還能夠穿透識別關(guān)系圖譜，讓關(guān)聯(lián)關(guān)系“無所遁形”。         

到了2023年3月，一則公開招標(biāo)的信息顯示，這個系統(tǒng)升級了，叫新一代公司畫像系統(tǒng)（企業(yè)科技評價(jià)和知識圖譜算法技術(shù)服務(wù)及軟件）。         

可以想象，隨著大模型的流行，大數(shù)據(jù)監(jiān)管平臺極有可能很快接入國產(chǎn)大模型，能夠更加精準(zhǔn)的對違規(guī)行為進(jìn)行識別。讓所謂的股神、妖股無處藏身，把A股建設(shè)成為和中國經(jīng)濟(jì)地位相符合的開放的國際資本市場。

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       原文標(biāo)題 : 無處遁形的AI監(jiān)管新時(shí)代