國資和資本的市場進入

代表性企業(yè)有航天系、中電系，以及一些地方國企、央企的資本市場進入。

我們說，在沒有新的商業(yè)模式創(chuàng)新之前，智能交通政府項目型市場，天花板的是存在的。

有個很有意思的現(xiàn)象，中國的軟件工程商，系統(tǒng)集成商很少有巨頭，而硬件企業(yè)就可以生長的很快，甚至進入世界排名前列。硬件提供商比如小米、華為、�？荡笕A都生長的很快。

中國人很少為中國人自己的軟件進行付費，很少進行服務(wù)的購買，但是想Windows、Office國外的軟件，政府就會去買授權(quán)和服務(wù)。所以也可以開玩笑說中國沒有大軟件商是用戶之錯。

另外一個啟發(fā)是，在中國賣服務(wù)的企業(yè)一定要產(chǎn)品硬件化。

這些國資資本的市場進入后的發(fā)展好似輪回。市場進入，拿到項目，但是持續(xù)拿項目能力，大量資金的占用，政商關(guān)系的反復(fù)使用（巨頭太多），市場利潤空間有多大，要不要做產(chǎn)品，如何做，還是堅持集成商的發(fā)展路徑。這些問題都是這些進入者可持續(xù)發(fā)展計劃中需要考慮和遇到的問題。

規(guī)劃咨詢企業(yè)的崛起

規(guī)劃咨詢企業(yè)這幾年在智能交通領(lǐng)域越來越活躍，代表企業(yè)有市政華北院、上海城建總院、中鐵二院、中設(shè)設(shè)計、深圳城市交通中心、廣東電信規(guī)劃設(shè)計院、上海電科＆上海市政院等。

有一組數(shù)據(jù)，2018年城市智能交通市場過億項目一共有24個，整理了一下其中的關(guān)鍵詞，包括海信易華錄，這兩家企業(yè)拿到了幾個過億項目；運營商，電信聯(lián)通等運營商也拿到了一些過億項目；大華，也有幾個過億項目；停車，智慧停車很多大型PPP項目，最后還包括規(guī)劃設(shè)計院。

24個項目中一共有5個項目有設(shè)計院參與，大型EPC等。應(yīng)該說，規(guī)劃設(shè)計企業(yè)在智能交通工程項目中也很重要了。

這些設(shè)計院在城市的綜合治理工作中，可以宏觀看問題，提出綜合解決手段，有理念有實踐綜合實力更強，并且在給政府的咨詢服務(wù)中，可以影響到?jīng)Q策層，功利一點的說是可以對項目走向，建設(shè)內(nèi)容等有影響力。這是他們的優(yōu)勢和市場機會。

設(shè)計院希望將智能交通業(yè)務(wù)做深入，獲得比較大的利潤空間，往往就需要在軟件或者硬件研發(fā)上做比較多的投入，新業(yè)務(wù)的投入產(chǎn)出比肯定不如傳統(tǒng)規(guī)劃設(shè)計業(yè)務(wù)，這就需要決策層的具有更廣的視角，需要內(nèi)部管理上的統(tǒng)一思想和平衡，績效考核體系等內(nèi)部管理問題的協(xié)調(diào)。

這就好像前幾年傳統(tǒng)智能交通企業(yè)開始發(fā)展互聯(lián)網(wǎng)＋交通，互聯(lián)網(wǎng)的投入從成本上，投入產(chǎn)出比上與傳統(tǒng)項目是完全不同的，包括績效考核，包括人員成本，包括回報周期，處理不好很容易與傳統(tǒng)業(yè)務(wù)發(fā)生矛盾。

另外，2018年，中國市政工程華北設(shè)計研究總院有限公司和�？低�視，中國中鐵二院工程集團有限責(zé)任公司和大華均簽署戰(zhàn)略合作框架協(xié)議，我們理解其本質(zhì)就是產(chǎn)品的集中采購。

這個是有啟發(fā)意義的，對于其他產(chǎn)品提供商，現(xiàn)在設(shè)計院也可以深入接入智能交通工程項目中，也有大批量硬件采購的需求，以此提供項目利潤空間，類似產(chǎn)品的甲供。

大型規(guī)劃設(shè)計院往往歸屬某大型規(guī)劃、建設(shè)集團。作為一份子聯(lián)合集團內(nèi)部各分子公司的智能交通資源與僅在設(shè)計院內(nèi)部，整合各部門人才和資源，從最終智能交通業(yè)務(wù)開拓的效果上來看，后者效率更高，實效更好。

今天到場也有不少規(guī)劃設(shè)計院的朋友，以上問題是設(shè)計院深入進入智能交通市場都會遇到的問題，還可以擴展討論更多細節(jié)。

互聯(lián)網(wǎng)巨頭的市場變化

首先，2017年開始進入智能交通市場的巨頭大都冷靜了，明白智能交通市場的復(fù)雜性，而2018年進入的巨頭對行業(yè)的理解明顯有差距，還比較樂觀。

另外，巨頭們“被集成”更堅決。

最近阿里云提出“被集成”戰(zhàn)略，將總包放給合作伙伴去做，包括華為一直都是堅持“被集成”的。

再一個就是強調(diào)盈利。在過去一段時間，我們與互聯(lián)網(wǎng)公司的朋友聊的多的話題就是如何盈利，如何在智能交通市場中盈利。

巨頭們進入智能交通領(lǐng)域的訴求主要有三：作為切入點進入智慧城市建設(shè)領(lǐng)域；獲取更多出行相關(guān)數(shù)據(jù)；在智能交通領(lǐng)域獲利。

巨頭們在智能交通領(lǐng)域獲利主要提供云計算、平臺類軟件服務(wù)，因此其獲利空間的計算可以通過計算智能交通云服務(wù)器和軟件市場的存量和未來的增量預(yù)估而得出。

我們初步計算了一下，2017年城市智能交通市場交通指揮類平臺系統(tǒng)項目細分市場總規(guī)模約55億。

我們有抽樣一個完整的交通指揮類平臺項目的投資構(gòu)成。

對于一個包含內(nèi)場通訊設(shè)備、服務(wù)器、基礎(chǔ)系統(tǒng)軟件、后臺應(yīng)用軟件、指揮大廳、中心與機房配套設(shè)備的交通指揮系統(tǒng)采購傳統(tǒng)項目，指揮平臺服務(wù)器的投資大約在20％左右。
這樣計算，2017年城市智能交通云市場規(guī)模大約就在11億，這還是全國市場的規(guī)模。這樣一個規(guī)模顯然不足以對互聯(lián)網(wǎng)巨頭產(chǎn)生多大吸引力。

幾個不確定的市場空間

引導(dǎo)用戶需求而增加的投資。這個是不確定的。

交通的基礎(chǔ)系統(tǒng)軟件的價值。我們之前說，我們寄希望于阿里這樣的企業(yè)可以改變多年以來智能交通行業(yè)重硬輕軟的狀況，提升軟件的價值，但從目前實際情況來看，效果并不明顯，行業(yè)頑疾不容易改變。

城市級智慧城市運營和數(shù)據(jù)中心的價值。

我們有一個案例，2018年�？诔鞘写竽X示范建設(shè)項目，中標(biāo)額4．55億，包括交通、醫(yī)療、旅游、物聯(lián)網(wǎng)和移動辦公等細分應(yīng)用方向，其中計算資源平臺、數(shù)據(jù)資源平臺的軟件和硬件總投資約1．75億（38．4％），這兩個平臺是為城市大腦整體使用，并不單純計算在交通范疇之內(nèi)。這是目前阿里云涉交通的主要收入之一，但是其他巨頭的業(yè)務(wù)領(lǐng)域也并不相同。

另外就是城市數(shù)據(jù)的獲取，再通過交通金融、交通信用，提升其他相關(guān)盈利性產(chǎn)品的盈利能力。有巨頭正在探索這些商業(yè)模式。

生態(tài)的建立 ＆ 被集成

大量的市場進入帶來了更多的生態(tài)建立和“被集成”的提出。

我們說智能交通和安防市場，定制化的服務(wù)特點和相對低利潤率是不受資本青睞，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)實際都在跳過這個業(yè)務(wù)階段，嘗試新的市場空間，云，基礎(chǔ)設(shè)施，Windows，生態(tài)的建立是資本的選擇。

“被集成”的提出，在智能交通市場中，項目款進入到集成商，總包商的賬再打給巨頭們，我們說這可能面臨“災(zāi)難”，集成商的現(xiàn)金流非常差。

另外，大量的生態(tài)建立，其中也有智能交通市場門檻低下的原因。沒有軟件，沒有硬件，解決方案不完善，靠著資金和政商關(guān)系做項目。

什么樣的企業(yè)可以建立生態(tài)

1、超強品牌影響力

2、為合作伙伴持續(xù)帶來利益

3、與合作伙伴沒有競爭關(guān)系

4、核心技術(shù)產(chǎn)品、高度標(biāo)準(zhǔn)化

5、完善的售后服務(wù)

6、資源多了要忍住

市場的變化對企業(yè)經(jīng)營提出新的挑戰(zhàn)，需要企業(yè)具有多個方面的綜合能力。

城市宏觀看問題和道路微觀解決問題的能力；需要強咨詢能力；需要交警和交通、城市和城際業(yè)務(wù)能力，需要交通指揮、交通控制、停車，公交，出租車等一體解決方案的能力。

另外還需要掌握核心技術(shù)與產(chǎn)品，這是利潤空間所在。

我們說什么樣一家企業(yè)在市場中是具有優(yōu)勢的，資本投資智能交通產(chǎn)業(yè)鏈，需要怎樣打造。

強規(guī)劃咨詢能力，軟件系統(tǒng)集成能力，具有市場話語權(quán)，再加上硬件產(chǎn)品能力，利潤空間所在。